2023年12月18日,日本制铁和美国钢铁公司宣布达成了一项最终协议,根据该协议,日本制铁将以每股55.00美元的全现金交易收购美国钢铁公司,包括其在斯洛伐克的业务,相当于约141亿美元的股权价值加上债务承担,企业总价值为149亿美元。每股55.00美元的收购价比美国钢铁公司2023年12月15日的收盘价溢价40%。如果这一交易顺利完成,将是日美钢铁业界的大型重组。在少子老龄化导致国内钢材需求减少的情况下,日本制铁将在有发展潜力的美国市场寻求出路。
这笔交易也将对全球钢铁产业的格局产生了深远的影响。日本制铁理论上的粗钢产能很有可能已经冲到全球第二的位置——仅次于中国的宝武钢铁,同时实际粗钢产量也有望冲击前三。日本制铁表示完成收购后,预期年粗钢产能将达到8600万吨,距离公司“年产1亿吨”的战略目标更近一步。考虑到日本制铁和美国钢铁在2022年产能合计也接近5900万吨,所以合并后的日本制铁与鞍钢,在实际产能方面可能会处在一个非常接近的位置上。
所以严谨地说,日本制铁在全球钢铁产业格局中,大致是“坐三望二”的状态。按照日本制铁给出的并购计划,美国钢铁公司预计将在明年3月举行股东大会,基于公司股东和监管的批准,这笔交易有望在明年二季度或三季度完成。
(文章来源:生意社)